Эволюция денег: фиатные деньги и криптовалюта

В новостях очень часто встречается термин фиатные деньги, который в том числе противопоставляется криптовалютам. Четкое понимание разницы этих понятий даст возможность сделать вывод, заменят ли криптовалюты фиатные деньги. 

История развития валют 

Мы не будем углубляться в историю развития денег, но кратко опишем этапы, который привели к созданию текущего средства оплаты товаров и услуг. 

Известно, что изначально человечество пользовалось бартером, то есть прямым обменом товара на товар или товара на услугу. 

Позже люди стали использовать слитки из драгоценных металлов, а затем золотые, серебряные и медные монеты, номинал которых соответствовал количеству самого металла в них. Однако ограниченное количество металлов, а также рост цен привел к созданию новой денежной системы. 

Тогда появились бумажные банкноты, которые были обеспечены золотом и серебром. Например, первые бумажные деньги в России появились в 1769 году по указу Екатерины II. Они были обеспечены золотом и серебром. По предъявлению таких ассигнаций человек получал определенное количество драгоценного металла. 

Долгое время в мире действовала система золотого стандарта, то есть страна выпускала банкноты, которые обеспечивались реальными запасами золота. Такая система была также неэффективна, так как контролировать экономику становилось сложнее, имея ограниченное обеспечение. 

В 1973 году золотой стандарт полностью утратил свою силу, и курс национальной валюты стал определяться спросом и предложением, так и появились фиатные деньги. Слово фиат происходит от латинского fiat — указание или декрет. Также фиатные валюты иногда называются фидуциарными, название которых произошло от латинского слова fiducia — доверие. 

Эта система действует до сих пор. То есть те деньги, которые лежат у нас в кошельке или на банковском счете — это фиатные деньги. 

Давайте рассмотрим, что послужило внедрению криптовалют.

Что такое фиатные деньги

Фиатные или фидуциарные деньги — не обеспеченные ничем валюты государств. То есть они не подкреплены реальным активом, а их стоимость определяется спросом и предложением, которое формируется на основе политики (внешней, внутренней и монетарной) страны. 

То есть курс валюты крупной экономики будет всегда выше курса валюты развивающейся страны. На стоимость фиатных валют влияют те факторы, которые определяют стабильность экономики страны. Так, например, военные действия, кризисы, санкции снижают курс национальной валюты. Эмиссию денег осуществляет центральный банк страны. 

Преимущества фиатной валюты

Гибкость

Переход к системе фиатных денег дал возможность государству печатать валюту в неограниченном количестве, так как для ее выпуска не требуется обеспечение. При этом неограниченное количество в некоторой степени утрированно. Размер эмиссии регулируется спросом и предложением, чрезмерное количество приводит к экономическому кризису. 

Стимулирование экономики

Печатая деньги, государство создает дополнительную ликвидность, тем самым способствуя подъему экономики. То есть предоставляются дешевые кредиты для разных групп лиц. Например, на создание и развитие производства. Это приводит к образованию дополнительных рабочих мест, что увеличивает благосостояние граждан. Политика вливания дополнительных средств в экономику называется политикой количественного смягчения. 

Так как мы говорим о криптовалютах, то наибольшее значение для крипторынка в целом играет монетарная политика ФРС. Более подробно о ней можно узнать здесь. 

Недостатки фиатных денег

Отсутствие обеспечения

Курс валюты очень волатилен, особенно в развивающихся странах. Это связано с тем, что ценность денег определяется законом спроса и предложения и не подкрепляется ничем больше. Как уже было сказано ранее, экономические кризисы, военные действия, внутренние конфликты приводят к дестабилизации курса. 

Долг

Неограниченная эмиссия приводит к риску экономического кризиса. Чаще всего такой риск возникает в США. США — крупнейшая экономика с самым большим долгом. Так, например, 3 октября 2022 года общий государственный долг страны установил исторический максимум — $31,12 трлн. 

Централизация

Еще одним недостатком фиатных денег, к которому апеллируют сторонники криптовалют, является централизованность. Все транзакции подтверждаются и записываются банком. Таким образом, существует риск утечки личных данных, а также раскрытия информации по требованию регулирующих органов. Также банк взимает плату за свои услуги и диктует определенные условия пользования его услугами. 

Что такое криптовалюта 

Для обеспечения децентрализации и безопасности транзакций используется технология блокчейна. В блокчейне информация об операциях объединяется в блоки, блоки формируют цепочки данных. То есть, чтобы изменить информацию о транзакции, потребуется изменить всю цепочку блоков, что невозможно. 

Транзакция подтверждается на основе алгоритма консенсуса между тысячами участников сети (нодами). Нода — это чаще всего компьютер, на котором запускается программное обеспечение, подтверждающее транзакцию. Информация о транзакции хранится на тысячах компьютеров по всему миру, что и обеспечивает децентрализацию системы. Более того, такая информация доступна любому пользователю сети. 

Подробнее о видах блокчейна 

Преимущества криптовалюты

Децентрализация

Основным преимуществом криптовалют является то, что информация о транзакции не обеспечивается и не контролируется третьей стороной, а подтверждаются тысячами компьютеров, размещенными по всему миру, на основе консенсуса.  

Открытый доступ к системе

Для обеспечения работы блокчейна и эмиссии криптовалют не существует ограничений. Любой желающий может стать валидатором транзакций в сети и обеспечивать бесперебойную работу блокчейна, получая вознаграждения в виде криптовалют. 

Контроль эмиссии

Если центробанк может печатать фиатные деньги в неограниченном количестве и только он определяет, сколько нужно напечатать, то в случае криптовалют размер эмиссии заранее определен. Существуют криптовалюты с неограниченной эмиссией, но любой заинтересованный пользователь может получить информацию об условиях выпуска и уничтожения монет.  

Высокая скорость переводов

Также важным преимуществом криптовалютных транзакций является высокая скорость переводов. Перевод в другую страну в традиционной банковской системе может занять несколько дней. Криптовалюты позволяют сократить это время до нескольких минут. 

Низкие комиссии

Финансовые организации взимают большие комиссии за перевод средств. Криптовалюты позволяют осуществлять транзакции с минимальными комиссиями. 

Анонимность

Несмотря на то что информация о транзакции находится в открытом доступе, данные об отправителе и получателе скрыты. Иногда появляется информация о владельцах кошельков, но в таких случаях чаще всего эти владельцы являются известными людьми.  

Смогут ли криптовалюты заменить фиатные деньги 

На сегодняшний день многие страны мира признали криптовалюту законным средством платежа. Также некоторые даже сделали биткоин национальной валютой, а именно Сальвадор и Центральноафриканская Республика (ЦАР). 

Однако говорить о полной замене фиатных денег криптовалютами рано. На сегодняшний день правительства стран до сих пор разрабатывают крипторегулирование. Некоторые страны и вовсе не принимают криптовалюты.