Топ-7 индикаторов для технического анализа рынка криптовалют 

При прогнозе цены криптовалют многие скептически относятся к техническому анализу, так как крипторынок очень волатилен, что приводит к неверным сигналам индикаторов и паттернов. При этом невозможно спрогнозировать цену цифровых валют, основываясь только на фундаментальных факторах и мнениях экспертов. В этой статье мы рассмотрим особенности крипторынка, которые нужно учитывать при использовании технического анализа, и представим самые эффективные индикаторы криптовалют. 

Особенности технического анализа при прогнозировании цены криптовалют

Технические индикаторы и паттерны используются не только для определения направления цены криптовалют. Их можно применять на рынке акций, товарном рынке и Форексе. Однако среди многообразия инструментов нужно выбрать те, которые будут учитывать особенности криптовалютного рынка. 

1. Запаздывающие индикаторы только для больших таймфреймов

В техническом анализе большое количество запаздывающих индикаторов. Они формируют сигнал на исторических данных, в связи с этим происходит задержка. Такие инструменты используются, чтобы подтвердить сформировавшийся тренд или его разворот. К ним относятся всем известные простая скользящая средняя (simple moving average или SMA) и схождение/расхождение скользящих средних (moving average convergence/divergence или MACD). 

Правило использования запаздывающих индикаторов только на больших таймфреймах относится ко всем высоковолатильным активам. Если вы используете запаздывающие индикаторы, то не стоит полагаться на их сигналы на краткосрочных таймфреймах. Минимальный таймфрейм для таких индикаторов — дневной. 

Сразу уточним, какие же тогда индикаторы стоит использовать. Противоположными запаздывающим являются опережающие. К ним относятся индекс относительной силы (RSI), стохастический осциллятор (stochastic) и чудесный осциллятор (awesome oscillator).

Они подают сигнал о будущем движении цены. Если вы анализируете цену криптовалюты на краткосрочном таймфрейме (до дневного), вам следует обратить внимание на эти индикаторы. 

2. Много свечных паттернов

На графиках криптовалют формируется большое количество свечных паттернов*. Высокая волатильность рынка приводит к большим колебаниям цены. Паттерн часто не отрабатывает и сменяется следующим. 

Например, на четырехчасовом графике пары Биткоин/Доллар США видно, что цена сформировала большое количество «падающих звезд»*. При этом цена не разворачивалась и продолжала торговаться в восходящем тренде в течение следующих двух дней. 

Это не значит, что нужно избегать подобных сигналов. При этом стоит использовать те, которые формируются на более длинных таймфреймах и подтверждаются техническими индикаторами.

*Свечной паттерн — это инструмент, состоящий из одной или нескольких свеч, который часто напоминает реальный предмет (например, топор) и используется для прогноза цены актива.  

*Падающая звезда (shooting star) — паттерн, который состоит из небольшого тела свечи и длинной верхней тени. Он формируется в конце восходящего тренда и сигнализирует о приближающемся падении цены.   

3. Мало графических паттернов 

Графические паттерны* дают более надежные сигналы о последующем движении рынка. Но в отличие от свечных паттернов редко встречаются на графиках криптовалют. Также достаточно сложно определить паттерн. Поэтому стоит обращать внимание на индикаторы. 

*Графический паттерн — это паттерн, который состоит из большого количества свечей, но также в большинстве случаев напоминает реальные предметы, например, голову с плечами (head and shoulders).

Топ-7 эффективных технических индикаторов

Мы подобрали самые эффективные инструменты для прогноза цены и тренда криптовалюты. 

1. Объем (volume)

Объем — один из самых простых и популярных индикаторов. Существует большое количество инструментов, которые тоже отражают объем. Но в этой статье мы говорим об индикаторе, который располагается внизу ценового графика и состоит из баров разного размера красного и зеленого цвета. 

Как использовать индикатор объема

• Разворот цены

Есть два сценария, когда Объем подтверждает разворот цены. 

1. Колебания цены уменьшаются, объем увеличивается

Если после бычьего или медвежьего тренда цена начинает торговаться в ограниченном диапазоне, но при этом объем увеличивается, то это сигнал о потенциальном развороте тренда.

2. Цена разворачивается, а бары растут  

Если цена развернулась вверх и объем длинных позиций (зеленые бары) увеличился, то это подтверждение восходящего движения. Если цена начала падать и объем коротких позиций (красные бары) снизился, то это сигнал, что медведи смогут продолжить нисходящий тренд. 

• Краткосрочное изменение цены

Выше мы говорили о развороте тренда, здесь же речь идет о краткосрочном изменении цены актива. Если цена формирует свечу большего размера, чем предыдущая, но бар Объема меньше предыдущего, то это говорит о слабости быков/медведей и о продолжении движения цены в рамках устоявшегося тренда. 

Данная ситуация представлена на графике ниже. Как видно, бычья свеча под цифрой 1 была больше предыдущей, при этом бар, отражающий объем (1), был меньше предыдущего, что указывает на слабость покупателей. Поэтому цена продолжила торговаться в нисходящем тренде. 

• Ложный прорыв

Объем также помогает определить, является ли прорыв уровня поддержки/сопротивления реальным. Если цена пробивает уровень, но объем не увеличивается, это признак того, что участникам рынка не хватит сил, чтобы продолжить двигать цену в направлении прорыва. 

Параметры

Индикатор объема не требует специальной настройки и может использоваться на любом таймфрейме. 

2. RSI, MACD, stochastic и awesome oscillator

Мы объединили эти четыре осциллятора*, так как они отражают импульс рынка и используются для определения разворота цены с помощью схождения и расхождения (convergence/divergence) между ценой и индикатором. Данные индикаторы подают и другие сигналы, которые требуют подтверждения и не всегда срабатывают. 

Как использовать сигналы схождения/расхождения

Существует четыре сценария, по которым можно определить движение цены криптовалюты, основываясь на взаимодействии цены и индикатора. 

1. Обычное бычье схождение. Оно возникает, когда цена формирует более низкие минимумы, при этом индикатор образует более высокие минимумы. Таким образом, индикатор показывает, что медведи теряют силу и цена в скором времени развернется вверх. 
2. Обычное медвежье расхождение. Оно возникает, когда цена формирует более высокие максимумы, а максимумы индикатора становятся ниже. В этом случае у быков не хватает сил, чтобы обеспечить восходящий тренд. То есть, скорее всего, цена в скором времени упадет.
3. Скрытое бычье схождение. Это ситуация, когда цена формирует более высокие минимумы, а индикатор снижается, формируя более низкие минимумы. Скорее всего, цена продолжит двигаться в восходящем тренде.
4. Скрытое медвежье расхождение. Если цена снижается, формируя более низкие максимумы, а индикатор растет, формируя более высокие максимумы, то, скорее всего, цена продолжит падать. 

Скрытые сигналы менее надежны, поэтому всегда требуют дополнительного подтверждения. 

На графике выше мы использовали расхождение между ценой биткоина и индикатором относительной силы. На дневном таймфрейме сформировалось медвежье расхождение, которое спрогнозировало скорый разворот тренда. Мы видим, что цена значительно упала после формирования сигнала. 

Важно: чем выше таймфрейм, тем продолжительнее разворот; чем ниже таймфрейм, тем короче разворот. 

Параметры

Для каждого индикатора используются уникальные параметры. 

*Осциллятор — это индикатор, который движется между двумя фиксированными значениями (0-100) по отношению к фактической цене актива и используется для оценки направления движения, а также его силы. 

3. Полосы Боллинджера (Bollinger Bands)

Полосы Боллинджера отражают степень волатильности и направление движения рынка, а также используются для определения уровней поддержки и сопротивления.

Как использовать полосы Боллинджера

Мы поговорим об уровнях поддержки и сопротивления и направлении движения цены.

Индикатор состоит из трех линий — верхней, средней и нижней. Они располагаются на ценовом графике и повторяют движение цены. Верхняя линия используется как уровень сопротивления. То есть, после того как цена коснется этой линии, стоимость актива, скорее всего, снизится. Нижняя линия служит уровнем поддержки. То есть, когда цена коснется ее, рынок, скорее всего, развернется вверх. 

Средняя линия используется для определения движения тренда. Если цена продолжает торговаться между средней и верхней линиями, то тренд по-прежнему бычий, несмотря на то, что цена могла отбиться от уровня сопротивления. Если цена движется между средней и нижней линиями, то тренд все еще медвежий. 

Данные сигналы хорошо видны на графике ниже. 

Важно: так как криптовалютный рынок очень волатилен, цена почти всегда выходит за полосы Боллинджера.

Параметры

Индикатор настраивается с помощью 2-х параметров — период и стандартное отклонение, где:

• Период — период простой скользящей средней (SMA), то есть количество цен закрытия, которые используются для построения скользящей средней. 
• Стандартное отклонение от SMA — размер отклонения, с помощью которого строятся верхняя и нижняя полосы Боллинджера. Верхняя линия — это SMA + стандартное отклонение. Нижняя линия — это SMA – стандартное отклонение. 

Стандартные параметры — период 20 и стандартное отклонение 2. Они хорошо работают на дневном графике. При этом, если вы хотите использовать полосы Боллинджера на более низких или высоких таймфреймах, вам стоит протестировать, с какими параметрами индикатор будет подавать рабочие сигналы. 

Важно: период всегда определяет количество сигналов. Чем меньше период, тем больше сигналов и выше риск, что они будут ложными.    

4. Простая скользящая средняя (SMA)

Ранее мы говорили о том, что скользящая средняя — запаздывающий индикатор, то есть она подтверждает тренд, но не предсказывает его. При этом скользящая средняя используется для построения большого количества других индикаторов, поэтому ее стоит упомянуть в списке самых эффективных инструментов для технического анализа.  

Индикатор состоит всего из одной линии. Он может использоваться как в одиночку, так и в паре с другой простой скользящей средней, но с другим периодом.  

Как использовать SMA

• Уровень поддержки/сопротивления

Вы можете использовать SMA в одиночку, чтобы определить уровень поддержки/сопротивления, так как цена часто отскакивает от скользящей средней. При этом период SMA влияет на ее надежность. Чем больше период, тем больше вероятность, что цена отскочит.  

На графике выше представлен дневной график Биткоин/Доллар США со скользящей средней, рассчитанной на основе цен закрытия в течение 21 дня. Видно, что цена не всегда отскакивала от SMA. Поэтому подобные сигналы нужно всегда подтверждать с помощью других инструментов.    

• Сигнал «покупка/продажа»

Также можно использовать SMA в паре с другой SMA, но с другим периодом. Стандартные пары — 9-12, 9-21, 50-100 и 50-200. То есть, например, одна скользящая средняя имеет период 9, а другая 12. 

• Если SMA с меньшим периодом пересекает SMA с большим снизу вверх, то, скорее всего, в ближайшее время цена вырастет. Такая ситуация на графике называется «золотой крест» (golden cross).
• Если SMA с меньшим периодом пересекает SMA с большим сверху вниз, то, скорее всего, цена будет снижаться в ближайшее время. Такое поведение скользящих средних называется «крест смерти» (death cross). 

На графике выше можно увидеть «крест смерти». Скользящая средняя с периодом 9 пересекла скользящую среднюю с периодом 21 сверху вниз. При этом вы можете заметить, что сигнал образовался намного позже, чем цена развернулась. Это пример запаздывающего сигнала SMA. 

Параметры

Период — основной параметр, который влияет на корректность сигнала. Он определяет количество цен, которые будут использоваться для расчета скользящей средней. При стандартном расчете учитываются цены закрытия. Но вы можете изменить их на цены открытия, максимумов или минимумов. 

Стандартными периодами являются 9, 12 и 21 для кратко- и среднесрочных таймфреймов и 50, 100, 200 для долгосрочных таймфреймов (недельный, месячный и годовой). Чем больше период, тем надежнее сигналы. 

Стоит ли использовать технические индикаторы, если высока вероятность ложных сигналов?

Каждый трейдер и инвестор сам решает, какие инструменты использовать для анализа рынка. Но очень важно протестировать каждый, чтобы убедиться в эффективности того или иного метода прогнозирования цены актива. Также важно понимать, что при любых стратегиях и подходах к анализу рынка есть риск неверных заключений. Технический анализ существует очень давно, большое количество аналитиков опирается на его сигналы, поэтому стоит рассматривать его как часть общего метода прогнозирования движения рынка. 

 

Новости и аналитика в нашем Telegram-канале.