Что такое глубина стакана заявок и почему это важно?

Order books и глубина стакана заявок – ключевые концепции для трейдеров, включая тех, кто работает с криптовалютами.

В этой статье мы рассмотрим, как работают стаканы заявок и почему важна глубина рыночного стакана.

Что такое стакан заявок?

Стакан заявок – это неотъемлемый инструмент для трейдеров криптовалют, который предоставляет подробную запись всех заявок на покупку и продажу для конкретной криптовалюты на определенной бирже.

Он делится на две стороны: заявки на покупку (bids) и заявки на продажу (asks). Заявки на покупку представляют собой цену, по которой трейдеры готовы приобрести криптовалюту, а заявки на продажу – цену, по которой они готовы ее продать.

Стакан заявок обычно делится на три столбца: цена, количество и общее количество. Столбец цены показывает ценовую точку ожидающих заказов, столбец количество отображает количество всех открытых заказов на этом конкретном уровне цены, а столбец общего количества представляет собой комбинированное количество заказов от самого высокого предложения до наблюдаемого уровня цены или от самого низкого запроса до наблюдаемого уровня цены.

В стакан заявок записываются только лимитные заявки, которые позволяют трейдерам указывать цену, по которой они готовы заключить сделку. Рыночные заказы с ценами триггеров не находятся в стакане заявок.

Как работает стакан заявок?

Стакан заявок работает как список ордеров на покупку и продажу конкретной криптовалюты на бирже в реальном времени, непрерывно обновляясь.

Заявки на покупку, или bids, отображаются в порядке убывания с самой высокой ценой сверху, отражая максимальную цену, по которой покупатель готов заплатить. Соответственно, заявки на продажу, или asks, отображаются в порядке возрастания с самой низкой ценой сверху, указывая на минимальную цену, по которой продавец готов принять. Разница между самым высоким предложением и самым низким запросом называется разницей между ценой предложения и ценой спроса.

Стакан заявок предоставляет важные представления о динамике спроса и предложения на рынке. Большее количество заявок на покупку может указывать на сильный спрос, что может повысить цены. С другой стороны, большое количество заявок на продажу может указывать на избыток предложения, что может снизить цены. Кроме того, крупные заказы могут значительно влиять на рыночную цену, особенно в рынках с низкой ликвидностью.

Что такое глубина рынка или глубина рыночного стакана (DOM)?

Глубина рынка, также известная как глубина рыночного стакана (DOM), – это термин, используемый в торговле для представления объема лимитных ордеров в реальном времени.

Это значимый показатель способности торговой платформы выдерживать относительно крупные рыночные ордера без влияния на цену, что служит мерой ликвидности. Большая глубина рынка подразумевает меньшее воздействие крупного рыночного ордера на цену, что уменьшает вероятность манипулирования ценой.

По сути, глубина рынка предоставляет снимок интересов покупки и продажи в конкретном активе. Он часто визуализируется через “график глубины рынка”, который является графическим представлением стакана заявок. Этот график показывает количество ордеров на покупку и продажу на разных уровнях цен, давая трейдерам быстрый обзор состояния рынка.

Каково значение глубины стакана заявок в торговле?

Глубина стакана заявок – это важный компонент в торговле, потому что он предоставляет ключевые представления о ликвидности рынка и потенциальных движениях цены криптовалюты.

Глубина стакана заявок относится к количеству ордеров на покупку и продажу на разных уровнях цен. Глубокий стакан заявок с высоким объемом ордеров на каждом уровне цены подразумевает высоколиквидный рынок. Это означает, что крупные сделки могут быть выполнены без значительного влияния на цену криптовалюты. С другой стороны, неглубокий стакан заявок с меньшим количеством ордеров на каждом уровне цены указывает на менее ликвидный рынок, что может вызвать значительные колебания цен при выполнении крупных сделок.

Понимание глубины стакана заявок может повысить эффективность стратегии трейдера. Например, на рынках с глубоким стаканом заявок трейдеры могут размещать крупные ордера, не боясь, что их сделки сильно повлияют на рыночную цену. Однако на рынках с неглубоким стаканом заявок трейдерам может потребоваться применять стратегии, включающие размещение более мелких, множественных ордеров в течение времени, чтобы избежать значительного влияния на цену.

Более того, анализ глубины стакана заявок также может помочь трейдерам определить потенциальные уровни поддержки и сопротивления. Это уровни цены, на которых движение цены криптовалюты вероятно остановится или изменится направление из-за концентрации ордеров на покупку или продажу. Понимание глубины стакана заявок критически важно для прогнозирования потенциальных движений цен и принятия обоснованных решений в торговле.